Inwestycje w kontrakty futures – uwaga na przychody pasywne w estońskim CIT

Spółki, które korzystają z estońskiego CIT lub zamierzają wybrać tę formę opodatkowania muszą pamiętać o limicie przychodów pasywnych.

Zgodnie z treścią art. 28j ust. 1 pkt 2 ustawy o CIT, spółka ma prawo do opodatkowania estońskim CIT jeśli mniej niż 50% przychodów brutto z działalności spółki osiągniętych w poprzednim roku podatkowym, pochodzi:

• z wierzytelności,
• z odsetek i pożytków od wszelkiego rodzaju pożyczek,
• z części odsetkowej raty leasingowej,
• z poręczeń i gwarancji,
• z praw autorskich lub praw własności przemysłowej, w tym z tytułu zbycia tych praw,
• ze zbycia i realizacji praw z instrumentów finansowych,
• z transakcji z podmiotami powiązanymi, w przypadku gdy w związku z tymi transakcjami nie jest wytwarzana wartość dodana pod względem ekonomicznym lub wartość ta jest znikoma.

Dziś skupimy się na przychodach z tytułu zbycia i realizacji praw z instrumentów finansowych i interpretacji indywidualnej z dnia 27 marca 2025 r., nr 0114-KDIP2-2.4010.46.2025.1.SJ.

W złożonym wniosku spółka z o.o. wskazała, że w celu zabezpieczenia swojej podstawowej działalności gospodarczej, dokonuje transakcji na kontraktach terminowych, które dla potrzeb podatku CIT kwalifikowane są jako instrumenty finansowe, o których mowa w art. 2 ust. 1 pkt 2 lit. c)-i) ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, a tym samym stanowią pochodne instrumenty finansowe, o których mowa w art. 4a pkt 22 ustawy o CIT.

Spółka wskazała, że kontrakty terminowe zabezpieczające kurs walut, które są przedmiotem dokonywanych przez Nią transakcji nie są przedmiotem handlu na OTF. Jednocześnie transakcje te, zarówno w momencie zawarcia jak i realizacji są instrumentami finansowymi (pochodnymi), pomimo że ich rozliczenie może nastąpić z dostawą lub bez dostawy.

Spółka wskazała, że rozliczenie takiego typu instrumentu odbywa się codziennie, tj. od dnia zawarcia kontraktu do dnia zapadalności kontraktu, jako różnica pomiędzy ceną kontraktu a bieżącą ceną rozliczeniową. Rozliczenie tego typu instrumentów odbywa się za pośrednictwem odpowiedniego depozytu.

Dyrektor KIS w wydanej interpretacji potwierdził, że spółka w takim przypadku będzie osiągać przychody z tytułu realizacji instrumentów finansowych – kontraktów terminowych zabezpieczających kurs walut.

To znaczy, że w analizowanej sprawie niewątpliwie rozliczenia instrumentów pochodnych na kursy walut będą stanowiły przychód ze zbycia i realizacji praw z instrumentów finansowych. Zatem, uzyskane przez spółkę przychody z ww. tytułu powinny być uwzględniane na potrzeby ustalenia, czy osiągają Państwo mniej niż 50% przychodów z tytułów wymienionych w art. 28j ust. 1 pkt 2 ustawy o CIT.

Niespełnienie powyższego warunku może skutkować utratą prawa do estońskiego CIT.